天地转债上市首日价格预估

天地精装转债上市，我也有，连着2天有新债上市，不要太开心，哈哈。

02可转债上市首日价格预估

天地转债

基本信息：评级 A，发行规模 1.720 亿元，目前转股价值 103.37 元，转股溢价率 -3.26%，纯债价值 63.01 元。

债券期限：自发行之日起 6 年，即 2022 年 3 月 14 日至 2028 年 3 月 13 日（如遇法定节假日或休息日延至其后的第 1 个交易日；顺延期间付息款项不另计息）。

债券利率：票面利率第一年为 0.5%、第二年为 0.7%、第三年为 1.2%、第四年为 1.8%、第五年为 2.2%、第六年为 2.5%，到期赎回价112.00（包含最后一期利息）。

转股起止日期： 2022 年 9 月 19 日至 2028 年 3 月 13 日止。

向下修正条款（下调转股价格）：在本次发行的可转债存续期间，当公司股票在任意连续 30 个交易日中至少有 15 个交易日的收盘价低于当期转股价格的 85% 时。

有条件赎回条款：1)转股期内，A股股票连续 30 个交易日中至少有 15 个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的 130%(含 130%)；2)当本次发行的可转换公司债券未转股余额不足 3,000 万元时。

回售条款：最后 2 个计息年度内，如果公司股票收盘价在任何连续 30 个交易日低于当期转股价格的 70%时；募集资金用途出现重大变化时。

公司简介：正股天地数码，专用计算机设备制造业，主营业务是热转印碳带的研发、 生产和销售。

公司是国内较早生产传真碳带并进入国际市场的企业，也是国内率先研发并生产条码碳带的企业之一。公司产品涵盖了几乎全部碳带领域，在世界主流国家均设立子公司。

财务情况：公司 2020 年实现营业收入 4.20 亿元，同比增长 1.14%；实现归母净利润 0.23 亿元，同比增长 -14.27%。2021 年实现营业收入 5.41 亿元，同比增长 28.78%；实现归母净利润 0.23 亿元，同比增长 2.86%。

募集资金用途：本次募集可转债的资金用于如下用途。

1、热转印涂布装备及产品技术升级项目；

2、信息化和研发中心升级项目；

3、安全环保升级项目；

4、补充流动资金。

价格预估：根据当前的市场环境，给予天地转债以 20%~ 24%的转股溢价率，预计其上市首日价格：124~128。这只发行规模小，有炒作的可能，如果遇到炒作，130开盘也正常。

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